文丨葵上

核心提示：

1. 10月20日，重庆三峡银行股份有限公司党委书记、董事长丁世录涉嫌严重违纪违法，目前正接受重庆市纪委监委纪律审查和监察调查。

2. 去年底央行、银保监会颁布房地产贷款集中度制度，对银行的房贷占比提出要求。其中，中资小型银行和非县域农合机构（第三档）个人住房贷款占比上限17.5%，而重庆三峡银行个人住房贷款余额占比为18.54%超过监管限制。

3. 重庆三峡银行的第一大股东为重庆国际信托，持股比例29%，超出银保监会对中小商业银行股东持股比例不超20%的要求。该行大股东还涉及尚未了结的重大诉讼或仲裁案件共有三笔，或许会给其上市之路带来诸多不利影响。

4. 三峡银行近5年增收不增利，营收有所增长但增速下滑，且净利润持续下降，直至2021年上半年才扭转下降趋势，净利润微增0.88%。此外，5年间该行不良贷款余额激增，由3.56亿元增加至13.37亿元，增幅达275.91%。

日前，重庆三峡银行董事长被查引发市场关注。评级机构联合资信与三峡银行取得联系，针对“是否有他人代为履行董事长职责、是否会对公司未来经营发展及战略规划实施产生重大影响、IPO进展是否受影响”等相关问题进行问询调查。

重庆三峡银行回复称，目前，重庆三峡银行由该行行长临时主持全面工作，日常经营管理正常运行；董事长变动对重庆三峡银行业务经营及战略规划实施无重大影响；IPO上市工作正处在招股说明书预披露更新阶段，且在持续推进过程中；此外，2021年以来，重庆三峡银行经营平稳，各项经营指标无重大波动，资本和流动性保持充足。

据重庆三峡银行回复联合资信的内容，目前重庆三峡银行由行长王良平主持工作。公开资料显示，王良平出生于1963年，曾任重庆国际信托计划财务部总经理、财务总监，重庆三峡银行副行长兼财务负责人。2019年2月，重庆银保监局核准了王良平重庆三峡银行行长的任职资格。

01

上市筹备5年

个人住房贷款占比超标

重庆三峡银行成立于1998年，2008年2月在原万州商业银行基础上重组而成为股份制商业银行。

目前，三峡银行上市历程已逾5年。

2016年11月，重庆三峡银行在重庆证监局办理了辅导备案登记。2018年12月，该行将保荐机构从招商证券变更为银河证券。2019年12月，银河证券发布了关于该行上市辅导工作总结报告。2020年7月，该行在证监会网站公布了招股说明书。同年12月，证监会对该行的招股书提出55项意见反馈, 涉及股东股权质押转让、房地产贷款占比较高、不良贷款情况等相关问题。

据三峡银行年报数据，2020年末三峡银行贷款及垫款总额为1030.67亿元，其中个人住房贷款余额为191.12亿元，占比为18.54%。房地产和建筑行业贷款合计占总贷款的19.24%，其中不良余额合计为0.99亿元。

去年底，央行、银保监会颁布房地产贷款集中度制度，对银行的房贷占比提出要求。其中，中资小型银行和非县域农合机构（第三档）个人住房贷款占比上限为17.5%，而重庆三峡银行个人住房贷款余额占比为18.54%明显超过监管限制。

中诚信国际对三峡银行的评级报告显示，三峡银行对房地产业以及地方政府融资平台的信用敞口较大，集中度过高且这两类贷款受到政策影响较强，对此需保持密切关注。

联合资信在三峡银行的评级公告中也指出该行房地产贷款规模较大，信贷业务结构面临调整压力。

02

大股东持股比例超标

还涉及三笔重大诉讼或仲裁

公开资料显示，重庆三峡银行的第一大股东为重庆国际信托，持股比例29%。

根据中国银保监会对于中小商业银行主要股东资格的相关规定，“主要股东包括战略投资者持股比例一般不超过20%”，重庆三峡银行大股东的持股比例已然超出监管要求。

另据今年8月份上市的沪农商行的经验，大股东持股占比是否达标或许是三峡银行能否成功IPO的关键之一。

2019年6月25日，据银保监会官网公告，上海银保监局批复同意沪农商行在境内公开募集股份并上市交易。并在批复中表示，沪农商行在正式发行A股上市前必须完成相关股权问题的整改工作，将单一非银行股东及其关联方的持股比例压降至10%（含）以下。在正式上市前若未完成整改工作的，批复失效。

此外，从重庆三峡银行披露信息来看，该行是其大股东所发行信托产品的重要代销渠道，但代销业务手续费收入却并不高。在三峡银行招股书中，2019年代销重庆信托的信托产品手续费及佣金收入仅为737万元，占比当年全行手续费及佣金收入3.76%。

2019年重庆三峡银行包括代销信托在内的手续费及佣金净收入1.96亿元，同比增长54.85％，至2020年，该手续费及佣金收入为1.84亿元，同比减少6.02%。

此外，2020年证监会对于其招股书的意见反馈提到，重庆三峡银行大股东重庆信托因涉及尚未了结的重大诉讼或仲裁案件共有三笔，证监会要求银行说明是否会对发行人的经营及本次发行上市构成实质不利影响。

03

近五年增收不增利

不良贷款余额激增275.91%

值得注意的是，被查的董事长丁世录在三峡银行任职5年，在此期间，三峡银行业绩平平甚至处于下坡状态。

三峡银行近5年营收有所增长但增速下滑，且净利润持续下降。2016年至2020年，该行的营业收入由42.63亿元增长至45.34亿元，增幅仅6.57%，净利润由19.85亿元下降至15.04亿元，降幅达24.25%。

直到2021年上半年，三峡银行净利润才扭转下降趋势。该银行2021年二季度财报显示，截至今年6月末，三峡银行的资产总额为2420.93亿元，较年初增长2.25%。2021年1-6月，三峡银行营业收入为25.17亿元，同比增长10.39%；净利润为8.02亿元，同比微增0.88%。

联合资信在对三峡银行的评级报告中指出，2020年，受投资收益下降影响，重庆三峡银行营业收入增长较为乏力；减值计提规模上升对净利润带来一定影响，盈利水平有所下滑；并且该行非标投资或带来一定信用风险管理压力。三峡银行存在一定规模的非标投资，其中投向政府融资平台和房地产行业占比相对较高，需关注非标投资带来的信用风险管理压力。

从安全性指标来看，2016年至2020年，三峡银行的不良贷款余额激增，由3.56亿元增加至13.37亿元，增幅达275.91%。

资本充足率方面，截至2021年6月末，三峡银行的资本充足率为14.42%，一级资本充足率为11.38%，核心一级资本充足率为9.81%。

目前，重庆三峡银行的上市工作正处在招股说明书预披露更新阶段，董事长被查，大股东持股占比超标，个人住房贷款占比超标，业绩增长不理想等诸多因素将对其上市产生不利影响，凤凰网财经《银行财眼》将持续关注三峡银行的上市之路。